Fluktuasi nilai tukar asing dapat membuat atau menghancurkan bisnis yang melakukan perdagangan lintas batas, namun mengikuti dan merespons pasar FX bisa sulit jika Anda tidak lebih besar dari perusahaan terbesar di dunia.
Hari ini, sebuah startup bernama Grain muncul dari stealth dengan produk yang diklaim nya akan memungkinkan tim keuangan di perusahaan dari semua ukuran untuk lebih memahami dan lebih responsif terhadap perubahan FX dengan cara melindungi transaksi. Perusahaan ini mulai bergerak dengan pendanaan lebih dari $50 juta dan volume pemrosesan (diambil saat dalam mode stealth) lebih dari $1 miliar.
Untuk memberikan gambaran tentang angka pemrosesan itu, $1 miliar adalah tetes air di lautan: Grain memperkirakan bahwa dunia melihat lebih dari $150 triliun dalam transaksi lintas batas setiap tahun. Namun, itu menunjukkan seberapa besar potensi Grain untuk tumbuh.
Pendanaan tersebut diperoleh dalam dua tahap: Perusahaan baru-baru ini menutup putaran Seri A senilai $33 juta yang dipimpin oleh Bain Capital Ventures, dan melihat para pendukung sebelumnya Aleph, Vesey Ventures, dan Hanaco Ventures berpartisipasi. Sebelum itu, Grain yang berbasis di Tel Aviv mengumpulkan putaran pendanaan sebesar $18 juta.
Didasarkan pada tahun 2022, Grain meminjam beberapa konsep yang telah berhasil di bagian lain dunia fintech untuk membangun produknya.
Sebagaimana dijelaskan oleh CEO dan co-founder Dor Golan dalam sebuah wawancara, perdagangan FX biasanya digunakan oleh perusahaan-perusahaan besar yang bekerja dengan bank investasi. Mereka memantau pasar dan menggunakan algoritma derivatif untuk membuat keputusan tentang mata uang mana yang akan dibeli dan dijual, menggunakan triliunan uang untuk menjaga saldo mereka tidak hanya stabil relatif terhadap pasar global lainnya, tetapi juga menguntungkan.
Ini berguna ketika, misalnya, sebuah perusahaan AS menjual barang di pasar di mana nilai mata uang merosot. Perusahaan dapat mencoba melindungi diri terhadap fluktuasi nilai tukar asing untuk memastikan pendapatan dan margin terbaik dari penjualannya.
Semua ini bagus, kecuali Anda harus menjadi perusahaan yang sangat besar untuk melakukannya, apalagi mendapat manfaat darinya.
Basis produk Grain adalah solusi tersemat yang mengubah konsep itu menjadi transaksi kecil. Mirip dengan bagaimana Robinhood menciptakan peluang investasi mikro dengan memungkinkan orang biasa membayar porsi saham, Grain menggunakan derivatif FX dan kecerdasan buatan untuk menemukan lindung nilai FX terbaik, kemudian menggabungkan beberapa perdagangan untuk dijalankan secara utuh untuk memanfaatkan ekonomi skala.
Semua ini dilakukan sebagai proses sederhana yang dapat disematkan ke dalam antarmuka apa pun yang digunakan tim keuangan untuk menganalisis angka. Perubahan mata uang yang terjadi kemudian dapat digunakan untuk menentukan bagaimana sebuah perusahaan menetapkan harga barangnya di berbagai pasar dan titik penjualan.
Sebagaimana dikatakan oleh co-founder dan COO Grain Michal Beinisch, "Apa yang Stripe lakukan untuk pembayaran, kami telah lakukan untuk derivatif."
Salah satu alasan Grain mampu mengumpulkan sejumlah uang ini ketika masih dalam mode stealth adalah karena latar belakang para pendirinya: Mereka semua telah bekerja di layanan keuangan sebelumnya.
Golan sebelumnya adalah mitra manajemen di Blue Orca Capital dan co-founder dari Horizon, sebuah "perusahaan likuiditas kripto," sementara chief business officer Aharon Navon sebelumnya memimpin perdagangan FX dan suku bunga Barclays CEEMEA. Sementara itu, Beinisch adalah COO Barclays Israel dan kepala global Rise, platform inovasi fintech Barclays; dan chief product officer Nir Galon memimpin produk di fintech Melio, Bluevine, dan Rewire.
Menariknya, Seri A dipimpin oleh Mark Fiorentino dari Bain, yang dulunya adalah karyawan awal di Stripe sebelum dia menjadi investor ventura di Index dan kemudian pindah ke Bain.
"Kesesuaian pendiri dengan pasar penting, dan sulit untuk menemukan contoh yang lebih baik daripada tim Grain seperti yang terbukti oleh keahlian teknis dan komersial mereka yang unik dalam pembayaran lintas batas dan konektivitas dalam ekosistem perbankan," kata Fiorentino dalam sebuah pernyataan. "Mereka telah membangun Grain dengan etos AI-natif, pengguna-pertama, yang berarti mereka dapat memberikan stabilitas yang lebih besar, penghematan biaya, dan bahkan peningkatan pendapatan bagi pelanggan sambil mengurangi sakit kepala operasional terbesar mereka."
